２０１１年度 （１２年３月期） 第１四半期決算概要 ２０１１年７月２８日 日本電気株式会社 (http://www.nec.co.jp/ir/ja) 目 次 Ⅰ．第１四半期 決算概要 Ⅱ．上期業績予想サマリー l 決算概要 （補足） l 業績予想 （補足） l 参考資料 （業績データ） Page 2 © NEC Corporation 2011 Ⅰ．第１四半期 決算概要 第１四半期 第１四半期 実績サマリー ▐ 売上、損益ともに前年同期比で改善 l キャリアネットワークとパーソナルソリューションが営業黒字化 （単位：億円） 第１四半期 <４～６月> １０年度 実績 売 営 上 業 損 常 損 前年 同期比 高 6,675 6,691 0.2% 益 △ 232 △ 194 38 - - △ 405 △ 296 - - △ 431 △ 297 - - △ 16.61 △ 11.43 5.18 △ 422 165 588 対売上高比率 （％） 経 １１年度 実績 益 対売上高比率 （％） 当 期 純 損 益 対売上高比率 （％） １ 株 当 た り 当期純損益 （円） フ リ ー キ ャ ッ シ ュフロー 108 134 参考 ： 第１四半期の売上平均為替レート （実績） １ドル＝８２.１６円、１ユーロ＝１１６.９０円 Page 4 © NEC Corporation 2011 第１四半期 セグメント別 第１四半期実績 （億円） 売上高 営業損益 7,785 ＩＴサービス プラット フォーム 1,676 739 キャリア ネットワーク 1,417 社会インフラ 572 パーソナル ソリューション その他 6,675 1,612 800 キャリア ネットワーク パーソナル ソリューション 6,691 799 1,319 584 588 1,935 1,835 5 89 △6 ＩＴサービス 1,575 1,168 1,949 1,431 ０９年度 １Ｑ Page 5 △400 576 576 １０年度 １Ｑ １１年度 １Ｑ プラット フォーム △ 141 社会インフラ △7 その他 △ 247 消去・ 配賦不能 △ 94 ０９年度 １Ｑ © NEC Corporation 2011 △232 3 △ 57 △ 44 △ 60 △ 4 △ 11 △ 60 １０年度 １Ｑ △194 18 4 13 △ 74 △ 54 △5 △ 97 １１年度 １Ｑ 売上高増減 第１四半期 （前年同期比） 航空宇宙・防衛が減少も 社会システムが増加 （億円） 社会インフラ ＋４ （＋０.７％） パーソナルソリューション △１００ （△５.２％） ＰＣ、ディスプレイなどが減少 電子部品が減少も 電池事業が増加 官公庁、医療が堅調も 流通業、通信業が減少 その他 ±０ １０年度１Ｑ 6,675 ＩＴサービス △３７ （△２.３％） １１年度１Ｑ キャリアネットワーク ＋１５１ （＋１２.９％） トラフィックの拡大など 堅調な事業環境を背景に増収 プラットフォーム △２ （△０.２％） Page 6 ソフトウェア、企業ＮＷは堅調も ハードウェアが減少 © NEC Corporation 2011 6,691 営業損益増減 第１四半期 （前年同期比） （億円） １０年度１Ｑ △232 安定的な製品供給のための 部材調達コスト増により悪化 プラットフォーム △１０ Page 7 △194 モバイルターミナルの 損益が改善し、黒字転換 売上増および原価低減 売上減 １１年度１Ｑ 電池事業の売上増 ＩＴサービス △１７ パーソナル ソリューション ＋１７ その他 ＋６ 社会インフラ ＋１ キャリアネットワーク ＋７８ 消去・配賦不能 △３７ 戦略投資費用増など 海洋システムの大型案件や 堅調な国内事業により増益 © NEC Corporation 2011 セグメント別 第１四半期実績のポイント （前年同期比） ＩＴサービス プラット フォーム 第１四半期 l 官公庁や医療向けは堅調も、流通業や通信業向けが減収 l 売上減の影響を受け減益 l ソフトウェア、企業ＮＷは堅調もハードウェアが減少し前年並み l 安定的な製品供給のための部材調達コスト増により悪化 キャリア ネットワーク l トラフィックの拡大など堅調な事業環境を背景に増収 l 海洋システムの大型案件や堅調な国内事業により増益 社会インフラ l 航空宇宙・防衛が減少も社会システムが増加し前年並み l 売上増および原価低減により増益 パーソナル ソリューション l ＰＣ、ディスプレイなどが減少し減収 l モバイルターミナルの損益が改善し、黒字転換 その他 ✔ ✔ l 電子部品事業が減少も電池事業の増加などにより前年並み l 電池事業の売上増などにより改善 ※ 各セグメントの上段は売上高、下段は営業損益に関するポイント Page 8 © NEC Corporation 2011 第１四半期 ＩＴサービス事業 （億円） 売上高 前年 同期比 1,676 1,612 1,575 △３.８％ △6 △ 4.7% ０９年度 １Ｑ Page 9 △57 １０年度 １Ｑ △７４億円 s 費用削減を進めるも、 売上の減少により減益 △ 3.5% 営業 損益 １,５７５億円 （△２.３％） s 官公庁向けや医療機関向けが 堅調に推移したものの、流通業や 通信業向けが減収 ▐ 営業損益 △２.３％ 営業利益率 △ 0.4% ▐ 売上高 △74 １１年度 １Ｑ © NEC Corporation 2011 （△１７億円） 第１四半期 プラットフォーム事業 （億円） 売上高 前年 同期比 800 799 ＋８.３％ △０.２％ 739 ▐ 売上高 データセンター需要が堅調に推移し、 サーバ統合・仮想化やクラウド基盤など 運用管理領域の伸長により増収 s ハードウェア ： データセンター需要は堅調に推移するも 大型案件の減少により減収 営業利益率 △ 6.8% r 企業ネットワーク ： 大型案件の獲得により増収 営業 損益 △141 （△０.２％） r ソフトウェア ： △ 5.5% △ 19.1% ７９９億円 △44 △54 ▐ 営業損益 △５４億円 （△１０億円） s 安定的な製品供給のための 部材調達コスト増により悪化 ０９年度 １Ｑ Page 10 １０年度 １Ｑ １１年度 １Ｑ © NEC Corporation 2011 第１四半期 キャリアネットワーク事業 （億円） 売上高 前年 同期比 1,417 1,319 ＋１２.９％ △１７.６％ r 国内事業はＬＴＥの立ち上がりや ＣＡＴＶ事業の補正予算案件対応により 売上が拡大 1.4% 0.4% ▐ 営業損益 △ 5.1% １８億円 （＋７８億円） r 国内事業の売上拡大、海洋システムの 回復により黒字転換 営業 損益 Page 11 （＋１２.９％） r モバイルバックホール （パソリンク） は売上回復 営業利益率 ０９年度 １Ｑ １,３１９億円 r 海洋システムは大型プロジェクトの 遂行により増収 1,168 5 ▐ 売上高 △60 １０年度 １Ｑ 18 １１年度 １Ｑ © NEC Corporation 2011 第１四半期 社会インフラ事業 （億円） 売上高 前年 同期比 588 584 572 営業利益率 0.6% 0.7% 3 4 １０年度 １Ｑ １１年度 １Ｑ 営業 損益 ０９年度 １Ｑ Page 12 （＋０.７％） ４億円 （＋１億円） r 売上の増加および原価低減が寄与し増益 △ 1.2% △7 ５８８億円 r 航空宇宙・防衛システム分野が減少も、 放送、消防・防災など社会システム分野が 堅調に推移し、前年並み ▐ 営業利益 ＋０.７％ ＋２.０％ ▐ 売上高 © NEC Corporation 2011 第１四半期 パーソナルソリューション事業 （億円） 売上高 前年 同期比 △０.７％ △５.２％ 1,949 1,935 1,835 △１５.１％ モバイル ターミナル 791 932 ＋０.５％ 795 4.6% 営業利益率 0.7% 営業 損益 ＰＣ その他 1,017 89 1,144 1,040 △4 Page 13 １,８３５億円 （△５.２％） r モバイルターミナル ： 国内外でのスマートフォン本格展開により 携帯電話の出荷台数が増えたものの、 スマートフォンへのシフトに伴う単価下落 により、売上高は前年並み s ＰＣその他 ： ディスプレイの為替の影響や前年同期の デジタルシネマ需要の反動および ＰＣの単価下落などにより減収 △ 0.2% ＋１２.５％ ０９年度 １Ｑ ▐ 売上高 １０年度 １Ｑ ▐ 営業損益 △９.１％ 13 １３億円 （＋１７億円） r 携帯電話の出荷台数増や開発費の効率化 により、モバイルターミナルの損益が改善し、 黒字転換 １１年度 １Ｑ © NEC Corporation 2011 当期純損益増減 第１四半期 （前年同期比） （億円） １０年度１Ｑ １１年度１Ｑ △431 △297 持分法投資損益 為替差損益 キャリアネットワーク パーソナルソリューション プラットフォーム ＩＴサービス 消去・配賦不能 ＋７８ ＋１７ △１０ △１７ △３７ 営業外損益改善 ＋７０ 営業損益改善 ＋３８ Page 14 ＋７２ ＋１６ © NEC Corporation 2011 その他 ＋２６ 持分変動損失 （前年） 事業構造改善費用 法人税等 ＋６０ ＋２２ △６０ Ⅱ．上期業績予想サマリー 上期予想 上期業績予想サマリー （単位：億円） 上期 <４～９月> 売 営 上 業 損 １０年度 １１年度 実績 予想 高 14,692 14,900 1.4% 31,154 33,000 5.9% 益 11 0 △ 11 578 900 322 0.1% 0.0% 1.9% 2.7% △ 223 △ 200 0 550 - - 0.0% 1.7% △ 270 △ 150 △ 125 150 - - - 0.5% △ 10.42 △ 5.77 △ 4.82 5.77 10.59 △ 1,126 0 1,126 対売上高比率 （％） 経 常 損 通期 益 対売上高比率 （％） 当 期 純 損 益 対売上高比率 （％） １ 株 当 た り 当期純損益 （円） 前年 同期比 23 120 4.65 フリー キャッシ ュフロー １０年度 １１年度 実績 予想 （注） 前年度比 550 275 参考 ： １１年度の為替レート前提 １ドル＝８０円、１ユーロ＝１１０円 ※ 予想値は、２０１１年７月２８日現在 （注 ： 通期予想は、５月１０日の前回予想から変更はありません） Page 16 © NEC Corporation 2011 上期予想 セグメント別 上期業績予想 （億円） 売上高 営業損益 △377 16,537 14,692 ＩＴサービス プラット フォーム 社会インフラ 1,297 その他 3,710 3,700 1,768 1,850 2,710 3,050 社会インフラ パーソナル ソリューション 1,662 3,086 1,379 1,400 3,921 3,700 3,623 96 11 124 27 82 35 70 40 △ 135 プラット フォーム 3,096 ０９年度 上期 ＩＴサービス キャリア ネットワーク 3,773 キャリア ネットワーク パーソナル ソリューション 14,900 1,205 1,200 １０年度 上期 １１年度 上期 （予想） その他 △ 376 消去・ 配賦不能 △ 195 ０９年度 上期 29 △ 15 30 △ 178 １０年度 上期 0 40 15 120 40 30 20 △ 265 １１年度 上期 （予想） ※ 予想値は、２０１１年７月２８日現在 Page 17 © NEC Corporation 2011 上期予想 売上高増減 （前年同期比） （億円） 航空宇宙・防衛が厳しいものの 社会システムが増加し前年並み 社会インフラ ＋２１ （＋１.６％） 堅調な投資動向を背景に、 売上増加の基調が継続 キャリアネットワーク ＋３４０ （＋１２.６％） モバイルターミナルが増収も 個人向けＰＣの非連結化で減収 パーソナルソリューション △２２１ （△５.６％） １１年度上期 （予想） 14,900 データセンター対応等クラウド関連、 省エネ対応に注力し増収 １０年度上期 その他 △５ プラットフォーム ＋８２ （＋４.７％） 14,692 電池事業が拡大も 液晶事業が非連結化 ＩＴサービス △１０ （△０.３％） 堅調な官公庁、医療、製造業向けを 中心に前年並みを確保 ※ 予想値は、２０１１年７月２８日現在 Page 18 © NEC Corporation 2011 上期予想 営業損益増減 （前年同期比） （億円） モバイルターミナルが改善も 新端末の開発費増により前年並み 円高の影響や 今後の事業拡大への 先行投資増を吸収し増益 パーソナルソリューション ＋１ キャリアネットワーク ＋５０ その他 △１０ 戦略投資費用増など 社会インフラ ±０ 売上増および 費用効率化 プラットフォーム ＋３０ 消去・配賦不能 △８７ 売上増および 原価低減により 前年並み以上を目指す １１年度上期 （予想） １０年度上期 11 0 ＩＴサービス ＋５ ＳＩ革新や費用削減などにより 前年並みを確保 ※ 予想値は、２０１１年７月２８日現在 Page 19 © NEC Corporation 2011 セグメント別 上期業績予想のポイント ＩＴサービス 上期予想 （前年同期比） l 堅調な官公庁、医療、製造業向けを中心に前年並みを確保 l ＳＩ革新や費用削減などにより前年並みを確保 プラット フォーム l データセンター対応等クラウド関連、省エネ対応に注力し増収 l 売上増および費用効率化により増益 キャリア ネットワーク l 堅調な投資動向を背景に、売上増加の基調が継続 l 円高の影響や今後の事業拡大への先行投資増を吸収し増益 社会インフラ l 航空宇宙・防衛が厳しいものの社会システムが増加し前年並み l 売上増および原価低減により前年並み以上を目指す パーソナル ソリューション l モバイルターミナルが増収も個人向けＰＣの非連結化で減収 l モバイルターミナルが改善も新端末の開発費増により前年並み その他 l 電池事業が拡大も液晶事業の非連結化などに前年並み l ほぼ前年並みを想定 ※ 各セグメントの上段は売上高、下段は営業損益に関するポイント Page 20 © NEC Corporation 2011 上期予想 ＩＴサービス事業の状況 四半期別売上高推移 売上高増減 （前年同期比） （億円） 1.3% 0.0% △ 2.3% △ 3.8% △ 13.0% 2,622 2,097 1,612 w 国内ＩＴ投資は下期から持ち直し 来年度以降に本格回復と想定 ▐ 受注状況 ▐ 売上拡大に向けた取り組み 2,125 1,710 r 国内ＩＴ投資は想定ほど 震災の影響により落ち込まず r 官公庁向けや医療機関向け、 製造業向けなどで堅調に推移 △ 8.8% 売上高 （億円） ▐ 国内ＩＴ投資の見通し 1,575 r クラウドサービス／アウトソーシング事業 • • ＮＥＣ関西第二データセンターを新たに開設 コンテンツ配信クラウドサービスの販売開始 r グローバル事業 • １Ｑ ２Ｑ ３Ｑ ４Ｑ １Ｑ ２Ｑ （予想） １０年度 １１年度 • 日系企業対応強化に向け、中華圏・ＡＰＡＣ の体制を拡充 東軟集団との中国のクラウドサービス事業を 推進する合弁会社にてサービス提供を開始 ※ 予想値は、２０１１年７月２８日現在 Page 21 © NEC Corporation 2011 上期予想 キャリアネットワーク事業の状況 売上高 （億円） 前年 同期比 海外移動 （約３０％増） 海外固定 （約６０％増） １０年度上期 2,710 国内移動 国内固定 （約５％増） （約５％増） １１年度上期 （予想） 3,050 ▐ 国内キャリアの投資動向 r スマートフォンの急速な普及に伴う トラフィック増を背景として堅調に推移 ▐ ＬＴＥの状況 r 国内プロジェクトは期初計画どおり進行中 ▐ 海洋システムの状況 ＋１２.６％ r 大型プロジェクトの確実な遂行による 増収を計画 ▐ モバイルバックホール （パソリンク） の状況 r ロシア・中近東・中南米等における 売上拡大を計画 ※ 予想値は、２０１１年７月２８日現在 Page 22 © NEC Corporation 2011 上期予想 パーソナルソリューション事業の状況 売上高 モバイルターミナル （億円） ＰＣその他 （除く個人向けＰＣ） 前年 同期比 ▐ モバイルターミナルの状況 r 薄型・軽量化、タフネス技術を活用した スマートフォンを国内外で本格展開 l ＮＴＴドコモ 『ＭＥＤＩＡＳ Ｎ-０４Ｃ』 １０年度上期 3,921 l 米国ベライゾンワイヤレス 『ＣＡＳＩＯ Ｇ’ｚＯｎｅ ＣＯＭＭＡＮＤＯＴＭ』 ＋１３.３％ 個人向けＰＣ 非連結化 （４月２８日発売開始） l ＮＴＴドコモ 『ＭＥＤＩＡＳ ＷＰ Ｎ-０６Ｃ』 １１年度上期 （予想） 3,700 （３月１５日発売開始） l ＫＤＤＩ、沖縄セルラー 『Ｇ’ｚＯｎｅ ＩＳ１１ＣＡ』 （６月２４日発売開始） （７月１４日発売開始） ▐ ＰＣその他の状況 s 個人向けＰＣの非連結化などで減収 △５.６％ ▐ 損益の状況 r モバイルターミナルの損益が改善も 新端末の開発費増で前年並み ※ 予想値は、２０１１年７月２８日現在 Page 23 © NEC Corporation 2011 当期純損益増減 上期予想 （前年同期比） （億円） １０年度上期 １１年度上期 （予想） △270 消去・配賦不能 ＩＴサービス プラットフォーム キャリアネットワーク △150 △８７ ＋５ ＋３０ ＋５０ その他 ＋９７ 特別損失の改善など 営業損益悪化 △１１ 持分法投資損失の減少など 営業外損益改善 ＋３４ ※ 予想値は、２０１１年７月２８日現在 Page 24 © NEC Corporation 2011 まとめ ▐ 第１四半期実績 l 売上高は微増 （前年同期比 ＋０.２％） • パーソナルソリューション、ＩＴサービスが減収もキャリアネットワークが増収 l 営業損益は改善 （前年同期比 ＋３８億円） • キャリアネットワーク、パーソナルソリューションが黒字転換 l 会社計画比では、ほぼ想定どおり ▐ 上期業績予想 l 下期からの本格回復に向けて、増収・増益を目指す 上期・通期業績予想達成に向け、スピード経営を加速 Page 25 © NEC Corporation 2011 Page 26 © NEC Corporation 2011 決算概要 （補足） 第１四半期 セグメント別 第１四半期実績サマリー （億円） 売上高 営業損益 キャリア ネットワーク ＩＴサービス その他 ２３％ ９％ ＩＴサービス パーソナル ソリューション １８ １３ △７４ パーソナル ソリューション ２７％ 社会 インフラ ２０１１年度 １Ｑ売上高 ４ ６,６９１億円 プラット フォーム △５４ プラットフォーム １２％ 社会インフラ ９％ キャリアネットワーク ２０％ Page 28 © NEC Corporation 2011 ２０１１年度 １Ｑ営業損益 △１９４億円 その他 △５ 第１四半期 セグメント別 第１四半期実績サマリー （単位：億円） 売 Ｉ Ｔ サ ー ビ ス 上 高 営 業 損 益 第１四半期 <４～６月> １０年度 １１年度 前年 同期比 実績 実績 1,612 1,575 △ 2.3% △ 57 △ 74 △ 17 営業利益率 （％） 売 プラットフォーム 上 - - 800 △ 44 799 △ 54 - - 1,168 △ 60 1,319 18 - 1.4% 584 3 588 4 0.6% 0.7% 1,935 △4 1,835 13 - 0.7% 576 △ 11 576 △5 - - △ 60 6,675 △ 232 △ 97 6,691 △ 194 - - 高 営 業 損 益 営業利益率 （％） 売 キ ャ リ ア ネ ッ トワ ーク 上 高 営 業 損 益 営業利益率 （％） 売 上 高 社 会 イ ン フ ラ 営 業 利 益 パ ー ソ ナ ル ソ リ ュ ー シ ョ ン 売 営業利益率 （％） の 他 高 営 業 損 益 営業利益率 （％） 売 そ 上 上 高 営 業 損 益 営業利益率 （％） 消去・配賦不能 営 業 損 益 売 合 計 上 高 営 業 損 益 営業利益率 （％） Page 29 © NEC Corporation 2011 △ 0.2% △ 10 12.9% 78 0.7% 1 △ 5.2% 17 0.0% 6 △ 37 0.2% 38 第１四半期 海外売上高 （単位：億円） 第１四半期 <４～６月> １０年度 １１年度 前年 同期比 実績 実績 ア ジ ア 売 上 高 連結売上高比率 （％） 欧 州 売 上 高 連結売上高比率 （％） その他 売 上 高 連結売上高比率 （％） 合 計 売 上 高 連結売上高比率 （％） 382 310 5.7% 4.6% 240 243 3.6% 3.6% 520 598 7.8% 8.9% 1,142 1,151 17.1% 17.2% △ 18.8% 1.1% 15.0% 主な国または地域 中国、台湾、インド、 シンガポール、インドネシア イギリス、フランス、オランダ、 ドイツ、イタリア、スペイン アメリカ 0.8% ※ 売上高は顧客の所在地を基礎とし、国または地域に分類しています。 Page 30 © NEC Corporation 2011 第１四半期 財政状態に関する経営指標 （単位：億円） １１/３末 １１/３末比 １０/６末 総 資 産 26,289 24,657 △ 1,632 25,108 純 資 産 8,754 8,437 △ 317 8,433 有利子負債残高 6,758 6,461 △ 297 6,231 自 7,571 7,263 △ 308 7,256 28.8% 29.5% 0.7pt 28.9% Ｄ/Ｅ レシ オ （ 倍） 0.89 0.89 0.00pt 0.86 ネ ットＤ/Ｅレシ オ （ 倍） 0.62 0.63 △ 0.01pt 0.55 現金及び現金同等物の 期 末 残 高 2,039 1,881 △ 158 2,271 己 資 本 自己資本比率 （％） Page 31 １１/６末 © NEC Corporation 2011 第１四半期 《参考》 貸借対照表の状況 （１１／６末） 総資産 2兆4,657億円 （前年度末比 △1,632億円） 前年度末比 流動資産 負 債 1兆2,951億円 1兆6,220億円 △1,475 △1,315 売掛債権の回収など 固定資産 1兆1,706億円 有形固定資産の償却が 進んだことなどによる減少や 持分法による投資損失の計上 による関係会社株式の減少 Page 32 社債の発行があったものの 支払手形および買掛金や 未払費用が減少など 純資産 △157 8,437億円 △317 四半期損失の計上など © NEC Corporation 2011 《参考》 “Ｃ＆Ｃクラウド戦略の推進”の進捗 クラウド ▐ アマタ工業団地 （タイ） において ＳａａＳ型のクラウドサービスを提供 ▐ ジクー・データシステムズの 事業を譲受 ▐ クックパッドに会計システムの クラウドサービスを提供 ▐ Ｍ２Ｍサービスプラットフォームを 開発 ▐ 「コンテンツ配信クラウドサービス」 を販売開始 ▐ 神奈川県下１１町村に財務会計 システムをクラウドサービスで提供 ▐ 東軟集団と中国のクラウドサービス 事業を推進する合弁会社を設立 ▐ 場所や端末を選ばず安心・安全な 仮想オフィス環境が実現できる 「Ｃ＆Ｃクラウド・ワークスタイル」 の ▐ 関西地区のクラウドサービス中核拠点 試作システムを開発 としてＮＥＣ関西第二データセンターを 新たに開設 ▐ 倉敷市の玉島第一病院に ＳａａＳ型電子カルテサービス ▐ 三菱電機と生産管理システム分野の 「ＭｅｇａＯａｋＳＲ ｆｏｒ ＳａａＳ」 クラウドサービス事業で協業 を提供 Page 33 © NEC Corporation 2011 《参考》 “グローバル事業の拡大” の進捗 ▐ アマタ工業団地 （タイ） において ＳａａＳ型のクラウドサービスを提供 グローバル ▐ スイスの国営郵便事業者に 郵便自動化システムを追加納入 ▐ インドネシアの大手コンビニエンススト ▐ クウェート最大の携帯電話事業者 ア Ａｌｆａｍａｒｔ （アルファマート） から からフェムトセルシステムを受注 最新のＰＯＳ端末 「ＴＷＩＮＰＯＳ Ｇ５」 ▐ フィリップスとデジタル病理画像診 を大型受注 断支援システム分野で協業 ▐ 東軟集団と中国のクラウドサービス ▐ 日本と東南アジア諸国を結ぶ 事業を推進する合弁会社を設立 大型海底ケーブルプロジェクト ▐ マレーシアの郵便事業者に 「ＳＪＣ」 を受注 郵便自動化システムを納入 ▐ モルジブの光海底ケーブルプロジェ クトを一括受注 ▐ ブラジルに中南米事業統括会社 「ＮＥＣラテンアメリカ」 を設立 Page 34 © NEC Corporation 2011 《参考》 “新規事業” の取り組み 新規事業 ▐ スマートフォン新製品の発売 ▐ 家庭用蓄電システムを販売開始 ▐ ブックスタイルの新型端末 クラウドコミュニケーター 「ＬｉｆｅＴｏｕｃｈ （ＴＭ） Ｗ」 の出荷開始 ▐ ＨＥＭＳアライアンスの立ち上げ ▐ ブラジルでスマートシティ開発プロジ ェクトに参画 ▐ 明電舎・シャープとともに経済産業 省平成２２年度 「インフラ・システム 輸出促進調査等委託事業 （グロー バル市場におけるスマートコミュニテ ィ等の事業可能性調査）」の委託先 として採択 ▐ イタリア大手電力会社と次世代スマ ートグリッドシステムの共同開発 Page 35 © NEC Corporation 2011 第１四半期 《参考》 主要な新製品・新ソリューション （発表日） l オフィスの消費電力を“見える化”し省エネを支援する 「エネパル(R) Office」 を発売 （7/7） l 仮想PC型シンクライアントシステム 「VirtualPCCenter」 の新製品を発売 （6/9） l ネットワーク障害耐性の高い100ギガビット対応ノンブロッキング光クロスコネクト伝送装置を発売 （6/8） l 省電力サーバ/ストレージ新製品を発売 ～データセンタの消費電力を最大30%削減～ （6/6） l 性能を30%向上したスケーラブルHAサーバを発売 ～従来比約30%の省電力化も実現～ （5/31） l OPS準拠の制御モジュール並びに対応スロットを装備した業務用液晶ディスプレイを発売 （5/26） エネパル(R) Officeの画面イメージ l 従来比1.2倍の性能向上と45%の低消費電力化を実現した基幹業務サーバ 「パラレルACOS i-PX7300W」 を発売 （5/24） l クラウド指向コラボレーティブウェア 「StarOffice Xシリーズ V3」 を発売 ～プライベートクラウドへの対応等を強化～ （5/18） l 省電力に貢献できる機能を充実させたビジネス向けPCを発売 ～Windows(R) 7搭載のスレートPCも9月提供開始～ （5/11） l IPv6対応ワイヤレスブロードバンドルータ 「AtermWR8371N」 を発売 （6/7） l 電力需要ピーク時間帯の電力消費を抑制する 「ピークシフト設定ツール」 を無償提供 （5/27） l 個人向けパソコン 「LaVie」 「VALUESTAR」 のラインアップを一新 （5/16） VALUESTAR N l 世界初 データ保持に電力が不要な連想メモリプロセッサを開発・実証 ～待機電力ゼロの電子機器実現に向けて～ （6/13） l 自然な抑揚やリズムで滑らかに文章を読み上げるテキスト音声合成技術を開発 （6/7） l セキュリティとプライバシーを両立する匿名認証をクラウド環境で実現する技術を開発 （6/7） l インターネットや携帯電話網の通信可能速度を推定できる技術を開発 （6/3） l 手のひらサイズの年齢・性別推定センサーを開発 ～自動販売機などに搭載し、マーケティングでの利用を実現～ （5/31） l 場所や端末を選ばず安心・安全な仮想オフィス環境が実現できる 「C&Cクラウド・ワークスタイル」 の試作システムを開発 （4/21） l NECと米国エアロジェット社、人工衛星向けイオンエンジンの動作試験を実施 （4/8） Page 36 © NEC Corporation 2011 第１四半期 《参考》 主要な広報発表 （１/２） （発表日） ［受注/納入など］ l 立命館大学で大学として最大規模のシンクライアントシステムを構築 ～約4,500台のシンクライアント端末を導入～ （7/14） l タイで最大規模のアマタ工業団地においてSaaS型のクラウドサービスを提供 （7/11） l 日本最大の料理サイトを運営するクックパッドに 「EXPLANNER for SaaS （会計）」 のクラウドサービスを提供 （7/8） l インドネシアの大手コンビニエンスストアから最新のPOS端末を大型受注 （6/30） l マルチメディア放送用の番組送出システムを株式会社mmbiから受注 （6/30） l マレーシアの郵便事業者に郵便自動化システムを納入 （6/23） l JAXAの準天頂衛星初号機 「みちびき」 測位信号の提供開始に貢献 （6/22） l ブラジルでスマートシティ開発プロジェクトに参画 ～スマートシティソリューションを新興国等で展開～ （6/13） l クウェート最大の携帯電話事業者からフェムトセルシステムを受注 ～クウェート初の商用フェムトセルサービス～ （6/6） l 神奈川県下11町村に財務会計システムをクラウドサービスで提供 ～ 「GPRIME for SaaS」 を活用～ （5/17） l 倉敷市の玉島第一病院にSaaS型電子カルテサービス｢MegaOakSR for SaaS」 を提供 （4/13） l 日本と東南アジア諸国を結ぶ大型海底ケーブルプロジェクト 「SJC （Southeast Asia-Japan Cable）」 を受注 （4/12） l モルジブの光海底ケーブルプロジェクトを一括受注 （4/7） マレーシアの郵便事業者に 納入した郵便自動化システム Page 37 © NEC Corporation 2011 第１四半期 《参考》 主要な広報発表 （２/２） （発表日） ［新事業など］ l 家庭用蓄電システムを販売開始 ～電力の 「自動制御」 と 「見える化」 を実現～ （7/13） l 「コンテンツ配信クラウドサービス」 を販売開始 （7/6） l 関西地区のクラウドサービス中核拠点としてNEC関西第二データセンターを新たに開設 （6/23） l 三菱電機とNECが生産管理システム分野のクラウドサービス事業で協業 ～FA制御機器とERPのクラウドサービス～ （6/15） 家庭用蓄電システム l 環境情報マネジメントクラウドサービスを提供 （6/10） l ブックスタイルの新型端末クラウドコミュニケーター 「LifeTouch （TM） W」 を出荷開始 （5/19） l NECとフィリップスがデジタル病理画像診断支援システム分野で協業 ～北米・欧州で共同販売～ （4/26） l NECとイタリア大手電力会社が次世代スマートグリッドシステムの共同開発に合意 （4/21） LifeTouch （TM） W ［経営、提携・新会社設立・事業再編など］ l 「NEC環境アニュアルレポート2011」 発行 （7/7） l 日本最大のパソコン事業グループ 「NEC レノボ・ジャパン グループ」 が発足 （7/4） l NECと東軟集団が中国のクラウドサービス事業を推進する合弁会社を設立 ～SaaSメニューの提供を開始～ （6/27） l 無担保普通社債を発行 （6/14） l コーポレート・ガバナンスの強化と役員の異動 ～取締役会のスリム化およびチーフオフィサーの導入など～ （4/28） l ブラジルに中南米事業統括会社 「NECラテンアメリカ」 を設立 ～グローバル5極体制を確立～ （4/14） l 通信機器の生産子会社3社を統合 ～新会社 「NECネットワークプロダクツ」 を設立～ （4/1） Page 38 © NEC Corporation 2011 業績予想 （補足） 上期予想 業績予想サマリー （単位：億円） 第２四半期 <７～９月> 売 営 上 業 損 常 損 １１年度 実績 予想 前年 同期比 １０年度 １１年度 実績 予想 前年 同期比 高 8,016 8,209 2.4% 14,692 14,900 1.4% 益 243 194 △ 49 11 0 △ 11 3.0% 2.4% 0.1% 0.0% 182 96 △ 223 △ 200 2.3% 1.2% - - 161 147 △ 270 △ 150 2.0% 1.8% - - △ 10.42 △ 5.77 対売上高比率 （％） 経 １０年度 上期 <４～９月> 益 対売上高比率 （％） 当 期 純 損 益 対売上高比率 （％） △ 85 △ 14 １ 株 当 た り 当期純損益 （円） 23 120 4.65 参考 ： １１年度の為替レート前提 １ドル＝８０円、１ユーロ＝１１０円 ※ 予想値は、２０１１年７月２８日現在 Page 40 © NEC Corporation 2011 上期予想 セグメント別 業績予想サマリー （単位：億円） 売 Ｉ Ｔ サ ー ビ ス 上 高 営 業 利 益 営業利益率 （％） 売 プラットフォーム 上 高 営 業 損 益 営業利益率 （％） 売 キ ャリ ア ネ ットワーク 上 高 営 業 利 益 営業利益率 （％） 売 上 高 社 会 イ ン フ ラ 営 業 利 益 パ ー ソ ナ ル ソ リ ュ ー シ ョ ン 売 営業利益率 （％） の 他 高 営 業 利 益 営業利益率 （％） 売 そ 上 上 高 営 業 利 益 営業利益率 （％） 消 去・ 配賦不能 営 業 損 益 売 合 計 上 高 営 業 損 益 営業利益率 （％） 第２四半期 <７～９月> １０年度 １１年度 前年 同期比 実績 予想 2,097 2,125 1.3% 92 114 21 4.4% 5.4% 967 29 1,051 69 3.0% 6.6% 1,542 130 1,731 102 8.4% 5.9% 795 37 812 36 4.6% 4.4% 1,985 33 1,865 17 1.6% 0.9% 630 42 625 25 6.6% 4.0% △ 119 8,016 243 △ 168 8,209 194 3.0% 2.4% 8.7% 41 12.3% △ 28 2.2% △1 △ 6.1% △ 16 △ 0.8% △ 17 △ 49 2.4% △ 49 上期 <４～９月> １０年度 １１年度 前年 同期比 実績 予想 3,710 3,700 △ 0.3% 35 40 5 1.0% 1.1% 1,768 △ 15 1,850 15 - 0.8% 2,710 70 3,050 120 2.6% 3.9% 1,379 40 1,400 40 2.9% 2.9% 3,921 29 3,700 30 0.7% 0.8% 1,205 30 1,200 20 2.5% 1.7% △ 178 14,692 11 △ 265 14,900 0 0.1% 0.0% 4.7% 30 12.6% 50 1.6% 0 △ 5.6% 1 △ 0.4% △ 10 △ 87 1.4% △ 11 ※ 予想値は、２０１１年７月２８日現在 Page 41 © NEC Corporation 2011 上期予想 ＩＴサービス事業 （億円） 売上高 前年 同期比 3,773 営業利益率 3,710 3,700 △１.７％ △０.３％ 2.5% 1.0% 1.1% 営業 利益 96 １０年度 上期 40 ３,７００億円 （△０.３％） w 足元の受注が堅調な官公庁向けや 医療機関向け、製造業向けなどで 売上拡大を図り、２Ｑで増収、 上期で前年並みを確保 r 顧客の事業拡大や業務効率化に向けた 提案に加え、災害対策の観点での ソリューション提案の強化やグローバル 事業の拡大に注力 ▐ 営業利益 35 ０９年度 上期 ▐ 売上高 ４０億円 （＋５億円） r ＳＩ革新の推進や費用削減の徹底など により前年並みを確保 １１年度 上期 （予想） ※ 予想値は、２０１１年７月２８日現在 Page 42 © NEC Corporation 2011 上期予想 プラットフォーム事業 （億円） 売上高 前年 同期比 1,850 1,768 1,662 ＋６.４％ ＋４.７％ 0.8% 営業利益率 △ 0.9% △ 8.1% 営業 損益 △135 △15 15 ▐ 売上高 １０年度 上期 １１年度 上期 （予想） （＋４.７％） r ソフトウェア ： ＢＣＰ対応なども含め、データセンターで の仮想化、クラウド基盤などの伸長によ る増収を見込む r ハードウェア ： データセンターにおける需要への継続的 な対応ならびに省エネニーズに対応する 製品に注力し増収を目指す r 企業ネットワーク ： 省エネやワークスタイル革新に対応した オフィスソリューションを国内外へ展開し 増収を目指す ▐ 営業損益 ０９年度 上期 １,８５０億円 １５億円 （＋３０億円） r 売上の増加と費用効率化により 増益を見込む ※ 予想値は、２０１１年７月２８日現在 Page 43 © NEC Corporation 2011 上期予想 キャリアネットワーク事業 （億円） 売上高 前年 同期比 3,086 3,050 2,710 営業利益率 ３,０５０億円 （＋１２.６％） r 国内事業はＬＴＥやサービスプラットフォー ムの売上拡大に注力 r 海外事業は、海洋システムでの 大型プロジェクトの確実な遂行と モバイルバックホール （パソリンク） の拡大 による増収を目指す ＋１２.６％ △１２.２％ 4.0% ▐ 売上高 3.9% 2.6% ▐ 営業利益 営業 利益 124 120 70 ０９年度 上期 １０年度 上期 １２０億円 （＋５０億円） r 円高の影響はあるものの、トラフィックの 増加がもたらす事業機会の獲得や、海洋 システムの売上拡大による増益を計画 １１年度 上期 （予想） ※ 予想値は、２０１１年７月２８日現在 Page 44 © NEC Corporation 2011 上期予想 社会インフラ事業 （億円） 売上高 前年 同期比 1,400 1,379 1,297 営業利益率 2.9% 2.9% 40 40 2.1% 営業 利益 １,４００億円 （＋１.６％） r 航空宇宙・防衛システム分野が厳しいもの の、放送、消防・防災など社会システム分野 の増加により前年並みを見込む ▐ 営業利益 ＋１.６％ ＋６.３％ ▐ 売上高 ４０億円 （±０億円） r 売上の増加および原価低減により 前年並み以上を目指す 27 ０９年度 上期 １０年度 上期 １１年度 上期 （予想） ※ 予想値は、２０１１年７月２８日現在 Page 45 © NEC Corporation 2011 上期予想 パーソナルソリューション事業 （億円） 売上高 ＋８.２％ 前年 同期比 △５.６％ 3,921 ▐ 売上高 国内外のスマートフォンを中心とした 出荷台数増による増収を見込む △１.１％ 1,554 モバイル ターミナル ＋１３.３％ 1,571 営業利益率 1,760 個人向けＰＣの非連結化などに伴い 減収 0.8% 0.7% ＰＣ その他 s ＰＣその他 ： 2.3% 営業 利益 2,052 82 ▐ 営業利益 ＋１５.４％ ３０億円 （＋１億円） △１８.０％ 2,367 1,940 29 ０９年度 上期 （△５.６％） r モバイルターミナル ： 3,700 3,623 ３,７００億円 １０年度 上期 30 r スマートフォンの出荷台数増により、モバイ ルターミナルの損益が改善するものの、 新端末のシリーズ充実のための開発費増 により、前年並み １１年度 上期 （予想） ※ 予想値は、２０１１年７月２８日現在 Page 46 © NEC Corporation 2011 通期予想 設備投資額・減価償却費・研究開発費 （単位：億円） １０年度 １１年度 実績 予想 （注） 前年度比 設備投資額 529 800 51.4% 減価償却費 621 650 4.7% 研究開発費 1,765 1,850 4.8% 連結売上高比率 5.7% 5.6% 注 ： 通期予想は、５月１０日の前回予想から変更はありません Page 47 © NEC Corporation 2011 参考資料 （業績データ） 全社売上高・営業損益推移 （億円） 8.7% 営業利益率 7.6% 3.0% 0.3% △ 0.9% △ 5.1% △３.１％ 売上高 △８.４％ 1,868 8,254 7,785 （16.9％） △１４.２％ 1,869 海外売上高 1,639 （海外売上高比率） （21.1%） （21.4%） （21.2%） １Ｑ <４～６月> ＋０.２％ 7,207 1,188 (12.8%) 1,175 1,151 （16.3%） （17.1%） （17.2%） 702 243 23 ２Ｑ △75 ３Ｑ ４Ｑ <７～９月> <１０～１２月> <１～３月> １Ｑ <４～６月> △194 △135 △232 ２Ｑ ３Ｑ ４Ｑ <７～９月> <１０～１２月> <１～３月> ０９年度 Page 49 9,255 6,691 （16.1%） 営業 損益 △400 △１２.７％ 1,288 1,142 961 国内売上高 8,016 6,675 1,752 △ 2.9% △１６.２％ △１３.０％ 8,752 △ 1.9% △ 3.5% 11,041 △２２.３％ △２２.３％ 前年 同期比 １０年度 © NEC Corporation 2011 １Ｑ <４～６月> １１年度 ＩＴサービス事業 売上高・営業損益推移 （億円） 13.3% 前年 同期比 9.3% 営業利益率 4.8% 4.4% 1.8% △ 0.4% 3,015 △ 3.5% 2,097 1,676 1,612 △１０.８％ 402 △１.４％ △７.７％ １Ｑ <４～６月> 1,710 △８.８％ 245 102 ３Ｑ △２.３％ 92 34 ２Ｑ 1,575 ０.０％ △３.８％ △6 ４Ｑ <７～９月> <１０～１２月> <１～３月> １Ｑ <４～６月> △74 △66 △57 ２Ｑ ３Ｑ ４Ｑ <７～９月> <１０～１２月> <１～３月> ０９年度 Page 50 △１３.０％ 1,876 営業 損益 △ 4.7% △７.７％ 2,098 売上高 △ 3.9% 2,622 １０年度 © NEC Corporation 2011 １Ｑ <４～６月> １１年度 プラットフォーム事業 売上高・営業損益推移 （億円） 10.7% 10.0% 営業利益率 前年 同期比 3.0% 0.7% △ 0.3% △ 2.4% △ 5.5% △ 6.8% 1,206 1,165 △ 19.1% 923 売上高 967 △８.５％ 870 800 739 △１９.８％ △５.１％ 営業 損益 124 121 △141 7 ２Ｑ △3 ３Ｑ 29 △44 ４Ｑ <７～９月> <１０～１２月> <１～３月> １Ｑ <４～６月> ２Ｑ △54 △20 ３Ｑ ４Ｑ <７～９月> <１０～１２月> <１～３月> ０９年度 Page 51 △０.２％ ＋８.３％ △３４.１％ １Ｑ 799 ＋４.８％ △２１.０％ <４～６月> △３.４％ 825 １０年度 © NEC Corporation 2011 １Ｑ <４～６月> １１年度 キャリアネットワーク事業 売上高・営業損益推移 （億円） 14.8% 営業利益率 前年 同期比 9.6% 8.4% 7.1% 4.0% 1.4% 1.4% 0.4% 1,887 売上高 1,759 1,669 △ 5.1% 1,542 1,429 1,417 1,168 △７.６％ ＋１２.９％ △１７.６％ 169 118 １Ｑ <４～６月> ２Ｑ ３Ｑ 279 130 58 20 5 18 △60 ４Ｑ <７～９月> <１０～１２月> <１～３月> １Ｑ <４～６月> ２Ｑ ３Ｑ ４Ｑ <７～９月> <１０～１２月> <１～３月> ０９年度 Page 52 1,319 ＋２.０％ △１９.８％ 営業 損益 ＋７.３％ △２４.４％ △２５.９％ △１７.１％ 1,457 １０年度 © NEC Corporation 2011 １Ｑ <４～６月> １１年度 社会インフラ事業 売上高・営業損益推移 （億円） 15.1% 営業利益率 前年 同期比 8.8% 4.7% 4.6% 0.7% 0.9% △ 1.2% 1,222 0.6% 0.7% 1,143 △２.０％ △６.４％ 売上高 795 724 666 647 572 184 △１８.１％ 584 ＋３.０％ △４.１％ △４.３％ 営業 損益 ＋２.０％ １Ｑ 101 6 ２Ｑ ３Ｑ ４Ｑ <７～９月> <１０～１２月> <１～３月> １Ｑ <４～６月> 4 4 3 ２Ｑ ３Ｑ ４Ｑ <７～９月> <１０～１２月> <１～３月> ０９年度 Page 53 ＋０.７％ 37 34 △7 <４～６月> 588 ＋９.７％ １０年度 © NEC Corporation 2011 １Ｑ <４～６月> １１年度 パーソナルソリューション事業 売上高・営業損益推移 （億円） 営業利益率 前年 同期比 4.6% 2.0% 3.6% 1.6% △ 0.2% △ 0.4% △ 0.8% 0.7% △ 1.8% 売上高 ＋４.６％ △１７.１％ △１３.４％ △２３.６％ 1,949 ＰＣ その他 1,935 661 932 営業 損益 639 1,326 1,174 1,035 72 34 １Ｑ 1,985 ２Ｑ 1,223 1,144 1,127 △16 △4 ３Ｑ ４Ｑ <７～９月> <１０～１２月> <１～３月> １Ｑ <４～６月> ２Ｑ ３Ｑ △８.７％ △５.２％ 1,815 1,835 678 795 1,137 1,040 △32 ４Ｑ <７～９月> <１０～１２月> <１～３月> ０９年度 Page 54 1,930 803 33 △7 <４～６月> ＋９.２％ 763 791 593 89 1,017 ＋１８.６％ 1,767 1,674 モバイル ターミナル 1,987 △０.７％ １０年度 © NEC Corporation 2011 13 １Ｑ <４～６月> １１年度 その他 売上高・営業損益推移 6.6% 前年 同期比 0.2% 営業利益率 2.1% △ 7.8% △ 17.2% △ 0.9% △ 2.0% △ 4.6% 売上高 1,852 1,665 1,665 1,431 ＋３８.６％ △３１.２％ △１６.７％ △６２.２％ △４０.７％ △５９.８％ △247 １Ｑ <４～６月> 630 576 営業 損益 △77 △129 ２Ｑ ３Ｑ 4 ４Ｑ <７～９月> <１０～１２月> <１～３月> １Ｑ <４～６月> △６２.８％ △６６.３％ ０.０％ 619 623 576 42 △11 ２Ｑ 13 ３Ｑ 29 ４Ｑ <７～９月> <１０～１２月> <１～３月> ０９年度 Page 55 （億円） 4.7% １０年度 © NEC Corporation 2011 △5 １Ｑ <４～６月> １１年度 為替レートの推移 （円） 125 ユーロ／円 実勢レート 為替レート前提 120 115 売上平均レート 116.90円 110 105 90 ドル／円 実勢レート 為替レート前提 85 売上平均レート 82.16円 80 75 4/1 Page 56 4/28 5/31 © NEC Corporation 2011 6/30 株価の推移 （円） 10,500 185 4/11 パーソナルソリューション事業説明会 5/10 決算発表 180 6/22 株主総会 10,000 175 170 9,500 165 160 ＮＥＣ 日経平均 9,000 4/1 Page 57 4/11 5/10 © NEC Corporation 2011 6/22 155 6/30 ＜将来予想に関する注意＞ 本資料には日本電気株式会社および連結子会社 （以下ＮＥＣと総称します。） の戦略、財務目標、技術、製品、サービス、業績等に 関する将来予想に関する記述が含まれています。将来予想は、ＮＥＣが金融商品取引所や関東財務局長等の規制当局に提出する他 の資料および株主向けの報告書その他の通知に記載されている場合があります。ＮＥＣは、そのような開示を行う場合、将来予想に 関するセーフハーバー （ｓａｆｅ-ｈａｒｂｏｒ） ルールに準拠しています。これらの記述は、現在入手可能な仮定やデータ、方法に基づいて いますが、そうした仮定やデータ、方法は必ずしも正しいとは限らず、ＮＥＣは予想された結果を実現できない場合があります。また、こ れら将来予想に関する記述は、あくまでＮＥＣの分析や予想を記述したものであって、将来の業績を保証するものではありません。この ため、これらの記述を過度に信頼することは控えるようお願いします。また、これらの記述はリスクや不確定な要因を含んでおり、様々 な要因により実際の結果とは大きく異なりうることをあらかじめご了承願います。実際の結果に影響を与える要因には、(1)ＮＥＣの事 業領域を取り巻く国際経済・経済全般の情勢、(2)市場におけるＮＥＣの製品、サービスに対する需要変動や競争激化による価格下 落圧力、(3)激しい競争にさらされた市場においてＮＥＣが引き続き顧客に受け入れられる製品、サービスを提供し続けていくことがで きる能力、(4)ＮＥＣが中国等の海外市場において事業を拡大していく能力、(5)ＮＥＣの事業活動に関する規制の変更や不透明さ、 潜在的な法的責任、(6)市場環境の変化に応じてＮＥＣが経営構造を改革し、事業経営を適応させていく能力、(7)為替レート （特 に米ドルと円との為替レート） の変動、(8)ＮＥＣが保有する上場株式の減損をもたらす株価下落など、株式市場における好ましくな い状況や動向、(9)ＮＥＣに対する規制当局による措置や法的手続きによる影響等があります。将来予想に関する記述は、あくまでも 公表日現在における予想です。新たなリスクや不確定要因は随時生じるものであり、その発生や影響を予測することは不可能であり ます。また、新たな情報、将来の事象その他にかかわらず、ＮＥＣがこれら将来予想に関する記述を見直すとは限りません。 本資料に含まれる経営目標は、予測や将来の業績に関する経営陣の現在の推定を表すものではなく、ＮＥＣが事業戦略を遂行するこ とにより経営陣が達成しようと努める目標を表すものです。 本資料に含まれる記述は、有価証券の募集を構成するものではありません。いかなる国・地域においても、法律上証券の登録が必要 となる場合は、有価証券の登録を行う場合または登録の免除を受ける場合を除き、有価証券の募集または売出しを行うことはできま せん。 （注） 当社の連結財務諸表作成に関する会計基準は 「日本会計基準」 を採用しています。 年度表記について、２００９年度は２０１０年３月期、２０１０年度は２０１１年３月期 （以下同様） を表しています。