第67期〔2014年9月期〕決算説明会 配布資料(抜粋)

2014年9月期 決算説明会
2014年11月12日
証券コード 6965
www.hamamatsu.com
注意事項
本資料は当社が発行する有価証券の投資勧誘を目的とし
て作成されたものではありません。
本資料に掲載されている事項は、資料作成時点における
当社の想定及び所信に基づく見解であり、その情報の正確
性及び完全性を保証または約束するものではありません。
実際の業績に影響を与えるリスクや経済動向、業界需要
等の不確実要因を含んでいます。
当社の見込みと実際の業績は異なる場合があります。ご
了承ください。
1.業績概要・通期見通し
2.ビジネス展開
3.トピックス
2014年9月期
連結実績と計画
(単位:百万円)
2013年9月期
2014年9月期
業績予想修正
2014年5月12日
2015年9月期
実績
前期比
102,156
104.2%
115,200
112,092
109.7%
118,200
105.5%
売上総利益
51,204
101.9%
59,100
58,641
114.5%
61,600
105.1%
(%)
50.1%
51.3%
52.3%
営業利益
16,781
95.4%
21,900
21,665
129.1%
22,900
105.7%
経常利益
17,883
97.5%
22,300
22,531
126.0%
23,200
103.0%
当期純利益
11,529
102.9%
15,100
15,155
131.5%
16,300
107.6%
143.41
102.9%
-
188.52
202.75
107.5%
売上高
実績
前期比
計画
前期比
52.1%
1株当り当期純利益
(単位:円)
ROE
7.8%
-
-
9.4%
-
-
-
配当金
50円
+4円
55円
55円
+5円
57円
+2円
為替レート
1ドル
1ユーロ
実績レート
92.84円
121.80円
実績レート
102.29円
138.76円
131.5%
前提レート
100.00円
140.00円
百万円未満切り捨て
1
売上高・利益
売上高
推移と計画(連結)
(単位:百万円)
40,000
利益額
200,000
180,000
35,000
160,000
30,000
140,000
25,000
120,000
100,000
20,000
80,000
15,000
60,000
10,000
40,000
5,000
20,000
0
FY08
売上高(左軸)
FY09
FY10
FY11
FY 12
FY 13
FY 14
FY15
(計画)
FY16
(計画)
FY17
(計画)
98,811 71,976 90,958 101,858 98,067 102,156 112,092 118,200 129,300 142,100
経常利益(右軸) 20,882
4,794
16,059 22,216 18,350 17,883 22,531 23,200 27,600 35,200
当期利益(右軸) 13,117
1,791
11,491 13,702 11,206 11,529 15,155 16,300 19,200 24,400
2
0
設備投資(支払ベース)及び減価償却費 推移と計画
(単位:百万円)
20,000
主な設備投資計画
2015年9月期(68期)
・電子管事業部:建物(第10棟)
・固体事業部: MOEMS製造設備(第13棟)
・ 産業開発研究所:レーザー照射棟
・中央研究所:特別高圧受変電設備整備
18,000
16,000
14,000
12,000
10,000
8,000
6,000
4,000
2,000
0
2015年9月期
2016年9月期
2017年9月期
(計画)
(計画)
(計画)
2013年9月期
2014年9月期
設備投資(連結)
9,184
15,499
16,900
7,000
6,600
設備投資(単体)
8,395
14,190
15,600
6,600
6,200
減価償却費(連結)
7,769
7,396
9,700
9,800
9,100
減価償却費(単体)
7,157
6,741
8,900
9,000
8,400
3
33億円
19億円
4億円
4億円
研究開発費
推移と計画
(単位:百万円)
14,000
12.0%
(百分率)
12,000
10.0%
10,000
8.0%
8,000
6.0%
6,000
4.0%
4,000
2.0%
2,000
0
2013年9月期
2014年9月期
2015年9月期
(計画)
研究開発費(連結)
10,885
10,977
11,700
12,400
12,500
研究開発費(単体)
10,624
10,681
11,400
12,100
12,200
9.4%
9.8%
9.9%
9.6%
8.8%
開発費売上高比率(連結)
4
2016年9月期
(計画)
2017年9月期
(計画)
0.0%
地域別売上高
地域
2011年9月期
実績(連結)
2012年9月期
通期
通期
前期比
2013年9月期
占有比
通期
前期比
(単位:百万円)
2014年9月期
占有比
通期
前期比
占有比
日本
34,804
35,477 101.9%
36.2%
32,393
91.3%
31.7%
36,823
113.7%
32.9%
北米
27,258
24,020
88.1%
24.5%
28,624
119.2%
28.0%
31,101
108.7%
27.7%
欧州
24,996
24,221
96.9%
24.7%
26,045
107.5%
25.5%
27,682
106.3%
24.7%
アジア中国
14,387
13,849
96.3%
14.1%
14,842
107.2%
14.5%
16,248
109.5%
14.5%
その他地域
411
499 121.4%
0.5%
249
50.1%
0.3%
235
94.4%
0.2%
100.0%
102,156
104.2%
100.0%
112,092
109.7%
100.0%
合計
101,858
98,067
96.3%
アジア・中国
その他
14.5%
0.3%
各区分に属する主な国又は地域
北米:米国
日本国内
欧州:ドイツ、フランス、イギリス
32.9%
アジア中国:イスラエル、インド、中国、韓国、
台湾
欧州
24.7%
北米
その他:オーストラリア
27.7%
5
1.業績概要・通期見通し
2.ビジネス展開
3.トピックス
6
業界別
通期実績と計画(連結)
2013年9月期
分野業界(連結)
2013年
3月
上期実績
通期実績
(単位:百万円)
2014年9月期
2013年
9月
下期実績
1/2
2014年
3月
%
上期実績
2015年9月期
2014年
9月
下期実績
2015年
3月
通期実績
%
上期計画
2015年
9月
下期計画 通期計画
%
医用機器
18,945 19,519
38,464 37.7 20,452 19,276
39,729
35.4 20,947 20,933 41,880 35.4
放射線検査装置:X線CT・PET、
歯科用X線等
14,036 15,284
29,321 28.7 15,893 14,472
30,366
27.1 15,270 15,630 30,900 26.1
検体検査装置:血液,DNA分析等
3,866
3,541
7,407
7.3
3,744
3,916
7,660
6.8
4,487 4,579 9,065
7.7
その他の医用機器:製薬検査装置他
1043
694
1,736
1.7
815
886
1,701
1.5
1,190
1.6
23,343 22.9 13,443 13,849
27,293
24.3 13,892 14,368 28,261 23.9
10,664 10.4
産業用機器
11,250 12,092
半導体製造装置:故障解析、表面検査等
5,604
5,059
非破壊検査装置:電子回路、食物等
3,465
3,839
7,304
1,450
2,275
731
919
分析機器
材料、水質、環境等
5,660
6,273
学術研究
高エネルギー物理学、宇宙線等
4,226
3,451
FA機器:エンコーダー
UVキュアー等
その他の産業用機器 :金融機器等
724 1,915
6,746
6,589
13,336
11.9
7.1
3,842
3,905
7,748
6.9
3,901 4,281 8,182
6.9
3,725
3.6
2,133
2,676
4,810
4.3
2,294 2,438 4,733
4.0
1,650
1.6
721
677
1,398
1.2
890 1,031 1,921
1.6
11,932 11.7
6,778
8,025
14,803
13.2
4,142
2,698
6,840
6.1
7,677
7.5
外国為替レート
実績
実績
実績
US$
86.57円
ー
92.84円
101.53円
ユーロ€
113.28円
ー
121.80円
138.62円
7
6,807 6,618 13,425 11.4
7,888 7,823 15,711 13.3
3,857 2,942 6,799
実績
前提
ー
102.29円
100.00円
ー
138.76円
140.00円
5.8
業界別
通期実績と計画(連結) 2/2
(単位:百万円)
2013年9月期
分野業界(連結)
2013年3月
上期実績
計測機器:
放射線検出、石油探査等
輸送機器:
車載用センサ、光データリンク等
通信・情報機器:
光通信、複写機、POS他
光学・写真機器:
レーザ走査型顕微鏡等
民生機器:
オーディオリンク等
その他・未分類(計)
合計
2014年9月期
2013年9月
下期実績
通期実績
2014年3月
%
上期実績
2015年9月期
2015年3
月
2014年9月
下期実績
通期実績
%
2015年9月
上期計画 下期計画 通期計画
%
3,838
3,890 7,728
7.6
3,998 3,910
7,908 7.1 4,197 4,215 8,412
7.1
1,439
1,640 3,080
3
1,905 1,986
3,892 3.5 2,041 2,068 4,109
3.5
837
944 1,781
1.7
1,107 1,109
2,217 2.0 1,034 1,208 2,242
1.9
1,095
1,075 2,170
2.1
1,196 1,073
2,269 2.0 1,334 1,167 2,501
2.1
264
2,920
50,474
252
517
0.5
2,545 5,465
5.3
273
317
3,379 3,164
51,682 102,156 100.0
56,680
外国為替レート
実績
実績
US$
86.57円
ー
92.8円
101.53円
ユーロ€
113.28円
ー
121.8円
138.62円
55,412
実績
8
591 0.5
752
0.6
6,544 5.8 3,648 3,888 7,537
6.4
112,092 100.0
363
389
59,200 59,000 118,200
実績
前提
ー
102.29円
100.00円
ー
138.76円
140.00円
100.0
業界別構成比
光学・写真機器
2%
通信・情報機器
2%
輸送機器
(MOST,車載用センサ、
光データリンク等)
3%
計測機器
学術研究
(放射線検
(高エネル
出、石油探
ギー物理
査等)
学、宇宙線
8%
等)
6%
予想
2015年9月期 通期(連結)
民生機器
1%
分析機器
(材料、水質、環境等)
12%
その他
6%
放射線検査装置
(X線CT・PET、歯科用X
線等)
27%
医用機器
35%
その他
41%
検体検査装置
(血液,DNA分析等)
その他医用機器
(製薬検査装置他)
2%
産業機器
24%
半導体製造装置
(故障解析、表面検査等)
12%
その他産業用機器
(金融機器等)2%
非破壊検査装置:
電子回路、食物等
7%
FA機器
(UVキュアー、エンコーダー等)4%
9
電子管事業
10棟
(電子管事業部)
静岡県磐田市
豊岡製作所 10棟建築中
(完成予想図)
10
主な光電子増倍管の実績と予想(連結)
(単位:百万円)
8,000
検体検査用PMT
(医用機器用)
7,000
6,000
検体検査用PMT
PET用PMT
(医用機器用)
5,000
4,000
PET用PMT
3,000
石油探査用PMT
(産業機器用)
2,000
高エネルギー用PMT
1,000
0
産業用PMT
2010年9月期 2011年9月期 2012年9月期 2013年9月期 2014年9月期 2015年9月期
(63期)
(64期)
(65期)
(66期)
(67期)
(68期)予想
検体検査用光電子増倍管
4,104
4,939
4,606
5,602
5,771
6,713
PET用光電子増倍管
3,733
4,552
3,115
3,291
3,402
4,157
石油探査用光電子増倍管
1,530
1,930
2,746
2,639
2,490
2,622
産業用半導体・非破壊検査用PMT
1,909
2,127
1,687
1,823
1,381
1,650
高エネルギー用光電子増倍管
1,780
1,477
1,660
1,772
2,108
1,493
ガンマカメラ用光電子増倍管
1,533
1,727
1,564
1,463
1,391
1,493
放射線モニタ用光電子増倍管
798
772
766
470
488
642
11
主な光源デバイス及び応用製品の実績と予想(連結)
(単位:百万円)
4,000
重水素ランプ
3,500
重水素ランプ
(分析・計測機器用)
3,000
マイクロフォーカス
X線源装置(M.F.X)
2,500
マイクロフォーカス
X線源装置
(産業機器用)
Xeランプ
1,500
ステルスダイシング
エンジン(S.D.E.)
ステルスダイシング
エンジン(S.D.E.)
2,000
1,000
(産業機器用)
フォトイオナイザ
500
Xeランプ
0
2010年9月期
(63期)
2011年9月期
(64期)
2012年9月期
(65期)
2013年9月期
(66期)
2014年9月期
(67期)
2015年9月期
(68期)予想
重水素ランプ
2,468
2,621
2,803
3,109
3,395
3,407
マイクロフォーカスX線源
2,027
2,433
2,257
2,635
3,151
3,129
ステルスダイシング
2,762
2,820
2,613
1,816
2,253
2,942
Xeランプ(注1)
2,008
2,119
2,176
2,037
2,471
2,463
フォトイオナイザ
520
591
359
515
380
427
(分析・計測機器用)
注1)社内売上分を除く
12
主なイメージ製品の実績と予想(連結)
(単位:百万円)
6,000
放射線応用診断装置
5,000
シンチレータプレート
(FOS・ACS・ALS)
(FOS・ACS・ALS)
4,000
光学写真機器用
非破壊検査機器用
分析機器用
保安警報機器用
3,000
イメージ・インテンシファイア
(I.I.)
シンチレータプレート
2,000
学術研究用
光学写真機器用
分析機器用
1,000
マイクロチャンネルプレート、
ファイバーオプティクスプレート
(MCP・FOP)
マイクロチャンネルプレート、
ファイバーオプティクスプレート
0
イメージ・
インテンシファイア
(I.I.)
2010年9月期
(63期)
2011年9月期
(64期)
2012年9月期
(65期)
2013年9月期
(66期)
2014年9月期
(67期)
2015年9月期
(68期)予想
シンチレータ
(FOS.ACS.ALS)
3,686
3,896
3,793
5,026
4,925
5,120
イメージ・インテンシファイア
(I.I.)
1,841
1,884
1,112
1,333
1,088
1,397
596
489
512
601
618
592
(MCP・FOP)
マイクロチャンネルプレート,
ファイバーオプティックプレート
(MCP.FOP)(注1)
注1)社内売上分を除く
13
光半導体事業 (固体事業部)
市野本社工場 浜松市東区市野町
市野本社工場
14
13棟(稼働準備中)
主なSiフォトダイオード製品の実績と予想(連結)
(単位:百万円)
12,000
医用機器用Siフォトダイオード
10,000
医用機器用
Siフォトダイオード
(医用機器用他)
8,000
フォトIC
(自動車用、産業機器用、情報通信
用、光学写真用、他)
6,000
FA機器用
Siフォトダイオード
フォトIC
4,000
(産業機器用他)
2,000
FA機器用
0
2010年9月期
(63期)
2011年9月期
(64期)
2012年9月期
(65期)
2013年9月期
(66期)
2014年9月期
(67期)
2015年9月期
(68期)予想
医療機器用Siフォトダイオード
9,719
10,234
8,920
8,907
9,022
9,198
フォトIC
6,562
5,864
5,808
4,778
5,698
6,308
FA機器用Siフォトダイオード
2,608
2,996
2,710
2,376
3,216
3,280
Siフォトダイオード
15
主なイメージセンサ製品の実績と予想(連結)
(単位:百万円)
14,000
歯科用診断装置用
半導体検査装置用
分析機器用
非破壊検査(産業用)他
12,000
リニア・エリアイメージセンサ
10,000
8,000
歯科用診断装置用
非破壊検査用(X線用)他
NMOSリニアイメージセンサ 6,000
フラットパネルセンサ
CCDエリアイメージセンサ
4,000
2,000
フラットパネルセンサ
0
リニア・エリアイメージセンサ
フラットパネルセンサ
2010年9月期 2011年9月期 2012年9月期 2013年9月期 2014年9月期 2015年9月期
(63期)
(64期)
(65期)
(66期)
(67期)
(68期)予想
10,144
10,547
10,601
10,441
12,537
12,542
1,598
3,878
4,525
5,242
6,279
6,655
16
主な応用素子製品の実績と予想(連結)
(単位:百万円)
5,000
化合物半導体
4,500
産業用装置
分析機器
光通信用(ファイバ伝送)他
4,000
化合物半導体
3,500
3,000
放射線計数用
自動車用
血液検査用
半導体検査他
応用製品・モジュール群
2,500
応用製品・モジュール
2,000
自動車機器用センサ他
光通信用モジュール
高速光ファイバー通信用
光データリンク用
空間光伝送用他
1,500
1,000
光通信デバイス
500
光通信デバイス
0
2010年9月期
(63期)
2011年9月期
(64期)
2012年9月期
(65期)
2013年9月期
(66期)
2014年9月期
(67期)
2015年9月期
(68期)予想
化合物半導体
2,757
3,314
3,285
3,654
4,321
4,600
応用製品・モジュール
1,877
2,103
1,979
2,526
2,762
3,167
372
381
221
385
443
378
光通信用デバイス
17
画像計測機器事業
(システム事業部)
常光製作所
浜松市東区常光町
18
主な画像装置製品の実績と予想(連結)
(単位:百万円)
OEM製品
6,000
デジタルカメラ
5,000
工業用高速デジタル
CCDカメラ
半導体
4,000
半導体関連画像装置
3,000
半導体関連画像装置
(発熱画像解析装置)
分光・光計測装置
2,000
1,000
0
分光・光計測装置
(ストリークカメラ・PMA)
2010年9月期
(63期)
2011年9月期
(64期)
2012年9月期
(65期)
2013年9月期
(66期)
2014年9月期
(67期)
2015年9月期
(68期)予想
デジタルカメラOEM
3,133
3,704
2,689
3,949
4,431
5,150
半導体
1,064
2,145
1,920
2,583
2,627
2,938
分光・光計測
1,858
2,067
1,753
1,854
1,887
1,815
19
主な画像装置製品の実績と予想(連結)
(単位:百万円)
工業応用製品
2,500
工業応用製品
X線用ラインセンサー
カメラ他
2,000
ライフサイエンス応用製品
X線ラインセンサーカメラ
ライフサイエンス応用
製品
蛍光画像取得
定量解析システム
AQUACOSMOS
1,500
1,000
創薬用画像計測
医療関係
500
創薬用スクリーニング装置
Functional Drug Screening
System
0
2010年9月期 2011年9月期 2012年9月期 2013年9月期 2014年9月期 2015年9月期
(63期)
(64期)
(65期)
(66期)
(67期)
(68期)予想
ライフサイエンス応用製品
1,963
1,360
1,242
1,644
1,720
2,288
工業応用製品
1,609
1,777
1,896
1,933
1,948
1,819
医療関係
472
550
453
455
564
634
創薬用画像計測
788
730
1,021
807
793
606
20
半導体レーザの実績と予想(連結)
(単位:百万円)
1,400
産業用等
1,200
レーザダイオードシリーズ
1,000
800
ステルスダイシング、フォトIC用等
高出力レーザダイオード
バーモジュール
600
400
200
ダイレクトダイオードレーザ
ファイバアウト
レーザダイオード
0
2010年9月期 2011年9月期 2012年9月期 2013年9月期 2014年9月期 2015年9月期
(63期)
(64期)
(65期)
(66期)
(67期)
(68期)予想
半導体レーザ
896
1,041
1,035
1,079
1,228
1,250
社内売上分
716
507
424
963
1,074
1,092
21
1.業績概要・通期見通し
2.ビジネス展開
3.トピックス
22
ステルスダイシングエンジン
SDE光学系の基幹部品
LCoS光学デバイス
加工レーザ光
LCOS
Si
ステルスダイシングはレーザを用て、
内部加工を行い半導体ウェーハを高品
質に分割する新しい光ダイシング方法
です。
Si
Si内部
深い位置
深い位置で収差ズレ大
23
• 収差を補正
Si内部
収差ズレ少
IEEEマイルストーンに
カミオカンデの20インチ光電子増倍管が認定
<IEEEマイルストーン認定内容>
• 電気工学とコンピューター分野におけるIEEEマイルストーン
• 直径20インチ光電子増倍管 1979−1987
• 浜松ホトニクス電子管事業部が小柴昌俊教授の依頼に応えて、3,000トンの純水で満たされ
た水チェレンコフ観測装置、カミオカンデⅡに使用された直径20インチの光電子増倍管の開
発を始めたのは1979年であった。カミオカンデⅡに設置された1071本の光電子増倍管が、
降り注ぐ素粒子によって純水中で生じた光子(チェレンコフ光)を捕えたのである。さらに
、カミオカンデⅡでは1987年に超新星SN1987Aで発生したニュートリノを捕え、この業績
から小柴教授は2002年にノーベル賞を受賞した。
豊岡製作所に設置された銘板
24
高エネルギー・素粒子 実験計画動向
光電子増倍管関連
実験大別
実験名
実験の種類
実験場所
納入開始時期
HyperKamiokande
ニュートリノ
陽子崩壊
日本
2018年
LENA
ニュートリノ
陽子崩壊
欧州
2017年
32,000本
LZ-7
ダークマター
米国
2015年
450本
Super-NEMO
ダブルベータディケイ
欧州
2015年
10,000本
JUNO
(Daya Bay Ⅱ)
ニュートリノ
中国
2016年
16,500本
深海実験
KM3NeT
ニュートリノ
欧州
2014年
150,000本
氷中実験
IceCube/PINGU
ニュートリノ
南極
2016年
4,000本
地表実験
CTA
ガンマ線望遠鏡
南北半球
2015年
96,000本
衛星実験
JEM-EUSO
超高エネルギー粒子探
索
ISS
2017年
5,000本
衝突型実験(Higgs)
欧州
2015年
4,000本
固定ターゲット実験
欧州
2015年
850本
地下実験
加速器実験
RICH/LHCB/CERN
RICH/CBM/GSI
25
納入数量
99,000本
25,000本
5-12-10